Incluye referencias bibliográficas e índice

1. Foundations ; 2. Generating random numbers and random variables ; 3. Generating sample paths ; 4. Variance reduction techniques ; 5. Quasi-Monte Carlo ; 6. Discretization methods; 7. Estimating sensitivities ; 8. Pricing american options ; 9. Applications in risk management

La simulación de Monte Carlo se ha hecho un instrumento esencial en la acción de poner el precio de valores derivados y en la gestión de riesgos. Estos usos, a su turno, han estimulado la investigación en nuevos métodos de Monte Carlo y han renovado el interés a algunas más viejas técnicas. Este libro desarrolla el empleo de métodos de Monte Carlo en finanzas y esto también usa la simulación como un vehículo para presentar modelos e ideas de la ingeniería financiera. Esto se divide aproximadamente sobre tres partes. La primera parte desarrolla los fundamentos de métodos de Monte Carlo, las fundaciones de acción de poner el precio de derivados, y la puesta en práctica de varios de los modelos más importantes usados en la ingeniería financiera. La siguiente parte describe técnicas para mejorar la exactitud de simulación y la eficacia. El tercio final del libro dirige asuntos especiales: estimación de sensibilidades de precios.